Zaujalo ma: Stojí váš majetok na jednom scenári?
Článok o investorovi Jeremym Granthamovi ma priviedol k otázke, ktorú riešim aj pri práci s klientmi: vieme, akú úlohu má každá časť nášho majetku?
V stredu 29. júla vyšiel vo Forbes Slovensko článok o investorovi Jeremym Granthamovi. Téma nadväzuje na jeho júnový rozhovor pre The Diary Of A CEO, v ktorom hovoril o vysokom ocenení amerických akcií, možnom trhovom prepade a rozložení majetku medzi viacero druhov aktív.
Mňa pri čítaní zaujala jedna konkrétna otázka: vieme, čo má každá časť nášho majetku urobiť?
Pri práci s klientmi sa nepozerám iba na jednu investíciu. To, že človek vlastní fond, nehnuteľnosť, zlato alebo má peniaze na účte, mi samo osebe nepovie, či jeho financie tvoria funkčný celok. Potrebujem vedieť, na čo sú peniaze určené, kedy ich bude potrebovať, čo má k dispozícii hneď a čo môže nechať pracovať dlhšie. Do toho vstupujú príjmy, záväzky, rodina aj poistenie.
Preto ma nezaujíma iba otázka, ktoré aktívum bude najbližšie rásť. Zaujíma ma, či majetok človeka nestojí celý na jednom predpoklade. Ak sa vývoj zmení, mala by každá časť financií naďalej plniť svoju úlohu.
Niekedy sa pri takejto kontrole ukáže, že investícií je dosť, ale chýba rezerva. Inokedy je väčšina majetku v jednej nehnuteľnosti alebo v jednom type trhu. A niekedy sú jednotlivé časti nastavené rozumne, len už nezodpovedajú dnešnej situácii človeka.
Budúcnosť nepoznáme. Vieme však pomenovať, čo od svojich peňazí potrebujeme, a skontrolovať, či tomu zodpovedá aj ich rozloženie. Presne v tom pre mňa spočíva význam celkového finančného pohľadu.
Keď sa dnes pozriete na svoje financie ako na jeden celok, viete, akú úlohu má každá ich časť?
Ak chcete vedieť, či jednotlivé časti vášho majetku plnia jasnú úlohu a zodpovedajú vašej dnešnej situácii, môžeme sa na ne pozrieť spolu.
Zdroje
Forbes Slovensko: Radovan Hýbl, „Krach je nevyhnutný, varuje legendárny investor. Ukazuje, kam presunúť peniaze, kým nie je neskoro“, vydané 29. júla 2026. https://www.forbes.sk/krach-je-nevyhnutny-varuje-legendarny-investor-ukazuje-kam-presunut-peniaze-kym-nie-je-neskoro/
Pôvodný rozhovor: The Diary Of A CEO s Jeremym Granthamom, zverejnený 25. júna 2026. https://www.youtube.com/watch?v=32u5T6lO8qk
Informácie a odkazy overené 30. júla 2026.